Месяц: Октябрь 2019

Инвестиционная декларация

Инвестиционная декларация

Инвестиционная декларация – это третий документ в личных финансах, который закрывает вопрос об управлении собственным капиталом. Наверное не всем дано быть хорошими руководителями или бизнесменами, но научиться разумному управлению собственным капиталом при большом желании может практически каждый. Инвестиционная декларация включает в себя свод определенных инвестиционных правил, который меняется со временем при расширении собственных компетенций в тех или иных вопросах. Благодаря плану доходов и расходов мы научились жить по средствам и имеем возможность для ежемесячных инвестиций, а учет личного капитала позволяет объективно оценить размер капитала. Вот как раз инвестиционная декларация и отвечает на вопрос, куда вложить средства для увеличения капитала. В данном случае мы переходим на новый уровень – позицию собственника и инвестора. А быть инвестором – значит управлять собственным делом, быть собственником бизнеса.

Со временем инвестиционная декларация может разрастаться до приличных размеров, но сначала может быть достаточно простым и коротким документом. В первую очередь необходимо определиться с кругом своих компетенций или в каких инвестиционных инструментах и отраслях вы разбираетесь лучше всего. Исходя из этого можно ответить на вопрос, какую ожидаю доходность от своих вложений, исходя из своего инвестиционного опыта, финансового положения и возраста? Например, хочу 30% годовых, но не имею знаний, как получить такую доходность, так как сталкивался только с банковскими депозитами, а там доходность в лучшем случае 8% годовых. Или, осознавая, что такая доходность возможна при достаточно высоком уровне риска, человек пенсионного возраста скорее всего откажется от данной идеи. Для стабильного роста капитала достаточно перекрывать уровень инфляции по вложениям, поэтому нет смысла гнаться за высокими ставками, превращая инвестиционный доход в лотерею.

Пример

Цель – увеличение капитала на 12% в год путем использования депозитов (8% годовых при инфляции 4%) и ежемесячных пополнений на определенную сумму из доходов. Через год, человек освоил новые инструменты и ставит новую цель – увеличение капитала на 16% в год путем использования депозитов, инвестиций в акции металлургических предприятий и ежемесячных пополнений на определенную сумму из доходов. Пропорции: 50% в акции; 50% на депозиты.

Таким образом инвестиционная декларация помимо того, что дает ответ на вопрос, куда вкладывать средства, также дает возможность прогнозирования роста личного капитала. Главное – не бежать за высокой доходностью, а инвестировать именно в те инструменты, в которых разбираетесь, будь то ценные бумаги, недвижимость, а возможно даже редкие коллекционные инструменты. Если сталкиваетесь с ситуацией, когда не знаете, куда вложить средства, не стоит стараться их скорее куда-то пристроить, иногда разумнее какое-то время пересидеть в тех же банковских депозитах. Также не стоит прислушиваться к некомпетентным аналитикам, советникам даже родным и друзьям, лучше прежде чем следовать их совету, поинтересоваться об их личных успехах в предлагаемых стратегиях, и вообще, пока не понимаете всю кухню изнутри, надеяться можно только на удачу.

Как говорилось ранее, инвестиционная декларация со временем обрастает кучей правил и исключений, таких как, какие параметры и мультипликаторы принимать во внимание при оценке какого отраслевого сектора, как распоряжаться дивидендами, с какой премией покупать тот или иной объект и т.д. Начинайте с простого:

  1. какие инвестиционные инструменты будем использовать;
  2. на какую доходность будем ориентироваться и из чего она будет складываться;
  3. какой мой капитал сегодня и какой будет через год, через два, если следовать инвестиционной декларации.

Об уровне потребления и важности мелочей

уровень потребления

Уровень потребления сейчас определяет так называемую успешность человека, общество потребления постоянно диктует, что покупать, где отдыхать и т.д. Справедливо также, что при чтении данного блога может возникнуть вопрос: а для какого финансового уровня публикуемая здесь информация, может нам просто не по пути? Ответ: абсолютно для любого. Это теоретический материал и он так и останется для вас теоретическим, если не брать что-то на вооружение и не претворять в жизнь. Да, для управления капиталом разного объема используют различные инвестиционные инструменты с различными уровнями потенциальной доходности. Но речь сейчас не об этом. Поговорим о расходах, об уровне потребления и о казалось бы таких безобидных вещах, как мелочах.

Я не поощряю бездумных трат, но если человек в состоянии себе это позволить и если это делает его более счастливым, то почему бы и нет, ведь такие траты существенно не отразятся на уровне его собственного капитала и плане доходов и расходов, если он действительно может себе это позволить. Просто часто мы преувеличиваем планку своих возможностей, считая банковский кредит – по сути продажу себя в рабство на какое-то время нашим капиталом. Если вернуться к вопросу о том, что дает учет капитала, то становится сразу понятно, что покупки в кредит квартиры, автомобиля, телефона и т.д. не увеличат размер вашего собственного капитала, а наоборот, будут способствовать его уменьшению, ведь на обслуживание кредитов будут уходить дополнительные средства, а иногда еще и сами покупки со временем теряют в цене. Я здесь не говорю о выгодных кредитах, позволяющих генерировать больший уровень доходов, бывают и такие. Мы часто с восторгом смотрим на звезд шоу-бизнеса, как они налево и направо раскидываются деньгами, но и изрядное их количество спустя какое-то время объявляет о банкротстве, а это говорит о том, что уровень их личного капитала устремился к нулю и денег нет, чтобы даже обслуживать собственные долги. Можно конечно на все смотреть свысока и говорить, что живем один раз, но большинство людей хотят оставить после себя наследие, потомство, а не кучу долгов.

Потребление в мелочах

В общем, чтобы расходы не превышали доходов, остается либо больше зарабатывать, что часто заставляет усерднее работать, либо жить по средствам, либо на чем-то экономить, но и тут нас подстерегают некоторые маркетинговые уловки. Погоня за экономией не должна побуждать к увеличению потребления. Вам с удовольствием предложат пять пар обуви по цене четырех, но вы планировали приобрести всего одну. Нет смысла за каждой мелочью бежать на распродажи, но, например, при обновлении гардероба или закупке продуктов на неделю есть смысл посетить крупные торговые центры и поинтересоваться скидками. В общем не стоит себя ограничивать, но в то же время подход должен быть разумным и укладываться в планируемый бюджет. Также часто имеет смысл пересмотреть мелкие траты, такие как тарифы на интернет и телефон, ежедневные удовольствия в виде кофе, сладостей, поездки на такси и т.д. Мелочи мелочами, и зачастую в них нет необходимости, а в итоге набегают приличные суммы.

Что дает учет капитала для индивидуума?

учет капитала

Что дает учет капитала – наверняка у каждого возникает такой вопрос о том, зачем все это нужно. Прежде всего учет личного капитала позволяет оценить в правильном ли мы направлении движемся и насколько эффективно мы управляем собственным капиталом. Благодаря простым таблицам мы с легкостью можем вычислить уровень чистого долга (обязательства – оборотные активы) – то, до какого уровня мы можем снизить уровень долговой нагрузки при срочной необходимости, также процент долговой нагрузки в пассивах и уровень риска уменьшения капитала.

В финансовой сфере при различного рода оценках я часто сталкиваюсь с понятием 30%, наверное потому, что для себя считаю эту долю приемлемой и равновесной, будь-то рекомендуемое количество средств, сколько откладывать ежемесячно из доходов или до какого уровня приемлемо иметь обязательств в пассивах. Рассматривая отчетности различных компаний и опираясь на мнения экспертов, процент долговой нагрузки в пассивах до 30% считается даже полезным, так как использование заемных средств в качестве финансового рычага для бизнеса позволяет увеличивать объемы производимых или предоставляемых продуктов или услуг. Если показатель закредитованности составляет порядка 50% и выше, то уже начинаются разговоры о высокой долговой нагрузке, ведь долг тоже необходимо обслуживать.

Учет таких показателей очень важен для анализа стабильности финансового положения. Благодаря учету можно ставить для себя нормы и цели по капиталу. Необходимо осознавать, что финансы являются самой энергозатратной областью жизни и обретение чувства внутреннего спокойствия и умиротворения в этой сфере многого стоят.

Об учете личного капитала

Учет личного капитала подразумевает мониторинг общего финансового состояния и является вторым из трех главных документов в личных финансах. Если говорить простыми словами, то периодически (где-то раз в месяц) желательно проводить ревизию своих активов и пассивов с целью определения вектора движения капитала, т.е. идет увеличение капитала или мы топчемся на месте, а еще хуже если падаем. Стоит отметить, что разовые скачки в обратном направлении – это естественные колебания и не стоит слишком беспокоиться о таких явлениях, куда важнее рассматривать периоды от полугода и более.

Что же представляет из себя учет личного капитала? По сути он похож на отчет о финансовом положении компании или на ее бухгалтерский баланс и представлен на рисунке.

учет личного капитала

Здесь все достаточно просто. Слева располагаются внеоборотные и оборотные активы. Внеоборотные активы – это объекты движимого и недвижимого имущества, а также бизнес-объекты, которые оцениваются при помощи сравнительного анализа, исходя из того, за сколько можно их продать на данный момент. К оборотным активам относятся различные ликвидные активы, которые имеют определенную стоимость на конкретную дату, будь то банковский депозит, накопительная страховка или акции и облигации компаний.

Справа располагаются пассивы. Общая стоимость активов приравнивается к общей стоимости пассивов. Размер капитала вычисляется как разница между общей стоимостью пассивов и обязательствами. В нашем случае под долгосрочными обязательствами понимаются различного рода долгосрочные кредиты, а краткосрочные выплаты уже учтены в плане доходов и расходов, поэтому пункт 5 в данном документе можно просто исключить (он приведен для прослеживания аналогии с бухгалтерским балансом).

В данном документе основное внимание уделяется пункту 3 – капитал, а его состояние рекомендуется отслеживать раз в месяц в определенное число месяца или после совершения инвестиционных операций. После чего можно построить наглядный график роста капитала, представленный на следующем рисунке.

график роста капитала

Этот график как раз и позволяет оценивать направление движения капитала. О том, что дает учет капитала и с какими нюансами приходится сталкиваться индивидуумам, мы еще поговорим. Одним словом учет личного капитала позволяет оценить стоимость всех ваших активов за вычетом обязательств, т.е. сколько у вас останется в денежном эквиваленте, если все распродать и погасить все долги.